La Gran Banca no quiere que ganes dinero I: BBVA

por que la gran banca no desea tu independencia financiera

Hace unos días, un ex-compañero de trabajo, quien es uno de los profesionales más brillantes que conozco en su área de especialización, me consultó acerca de un Fondo de Inversión que su asesor del BBVA, su banco de confianza, le había recomendado.

Mi amigo posee importantes ahorros, pero al tener una alta aversión al riesgo, valora profundamente estos fondos. Está comenzando a aprender sobre inversión en renta variable, pero por ahora, lo que busca es obtener alguna rentabilidad de su dinero.

El asesor del BBVA le propuso invertir en un fondo denominado BBVA Rentabilidad Ahorro Corto Plazo, FI (Isin ES0110131036). Adjunto el enlace a la ficha del mismo en MorningStar.

Mi amigo me preguntó si este fondo vale la pena, considerando que su asesor del BBVA le informó que, aparte de la comisión del fondo, BBVA cobra un 0.25% anual adicional.

Para determinar si es el lugar adecuado para "aparcar" sus ahorros, suelo hacer las siguientes preguntas:

¿Qué necesidades tienes de gastos en los próximos 2 años?

¿Cuál es el nivel de riesgo que estás dispuesto a asumir?

Dada la situación de mi amigo, un Fondo de Renta Fija parece adecuado, y en este sentido, este fondo cumple su propósito.

Sin embargo, los costes de este fondo no son tan favorables. Según la ficha de MorningStar, el fondo tiene unos gastos corrientes del 0.35%. Sumado al 0.25% que cobra BBVA, el coste anual asciende a 0.60%.

Con la situación actual del mercado de renta fija, donde es relativamente fácil conseguir rentabilidades a corto plazo entre el 3% y el 4%, parece excesivo que una entidad financiera y gestora de fondos pretenda cobrar una comisión del 0.6%, especialmente cuando existen opciones en el mercado más asequibles y con un nivel de riesgo similar.

Debemos ser conscientes de que el asesor del BBVA, aunque seguramente bienintencionado, puede tener un interés personal en las comisiones del banco. Es posible que sus superiores le insten a promover productos propios, a pesar de que no siempre sean los más competitivos en el mercado.

Es importante recordar que los bancos, al igual que cualquier otra empresa, buscan su beneficio. Sin embargo, como clientes, podemos fomentar la competencia buscando productos y entidades más responsables con sus clientes.

Para quienes se pregunten qué alternativas le recomendé a mi amigo, aquí tienen dos en las que personalmente tengo invertidos mis ahorros para el corto-medio plazo:

DWS Euro Ultra Short Fixed Income Fund NC - 0,15% comisión

AXA Trésor Court Terme C - 0.05% de comisión

Ambos son comercializados por MyInvestor.

Un saludo